锐新昌：营业收入与采购信披失真 设备价值异常能源消耗不匹配

　　天津锐新昌科技股份有限公司主要从事工业精密铝合金部件设计、研发、生产与销售，主 要客户为施耐德、ABB、肯联、大福、西门子等世界知名企业，且销售相对集中。报告期内，公司业绩稳中有升。

　　目前，公司已经通过发审会处于等待证监会核发批文阶段，公司离上市剩下最后一道门槛，如不出意外有望在2019年底实现登入资本市场。

　　在此时间，《每日快报》查阅公司新三板披露多份年报及公司发布三份招股书，发现公司在信息披露方面存在非常严重的问题，直接指明公司在信息披露可能造假或披露不实。但是，针对相关问题，企业久久未给予回复。

　　首先公司年报披露采购金额与招股书金额相差过大而现金流量表披露却一致，针对此种异常情况，公司并没有说明相关原因，也没有在材料中注释。按照常理推断，招股书与年报可能均涉及虚假披露。

　　公司年报披露2015年供应商前五名采购金额合计为11442.42万元，占年年度采购比为70.87%，由此可以推算出公司2015年年度采购总额为16145.65万元。招股书披露前五供应商采购金额合计为11089.91万元，占当期总采购额比为78.74%，可以推算出当期采购总额为14084.21万元，金额相差2061.44万元。

　　2016年根据公司年报披露前五大供应商及采购比例，可以计算出当期采购总额为17722.14万元，而根据招股书前五大供应商及采购比例计算出当期采购总额为15087.35万元，采购总额相差2634.79万元。

　　在现金流量表中，2015年、2016年公司披露采购商品、提供劳务支付的现金招股书与年报披露却是一致，是否存在公司直接抄袭年报的数据呢?

　　而2017年公司披露采购商品、提供劳务支付的现金年报为19564.47万元，招股书披露为19434.50万元，金额相差129.97万元。除此之外，公司招股书还对供应商及采购金额进行了大幅调整。

　　除了在采购出现异常外， 营业收入披露也存在与实际情况不符的现象，最高销售差额高达3100万，公司是否存在财务勾稽与销售造假?《每日快报》致电锐新昌，企业没有给予回复。

　　招股书披露2015年至2018年前五大客户分别占营业收入比为56.35%、54.67%、54.26%、52.38%，而对应年报披露占比为38.77%、38.85%、38.26%、38.46%，前五大客户销售占营业收入比招股书进行了大幅修改，直接导致销售收入出现较大差异。

　　2017年报披露前五大客户销售金额合计为10670.16万元，占年度销售金额比为39.26%，可以计算当期营业收入为27178.20万元。而招股书披露2017年公司营业收入为29939.50万元，营业收入金额相差2761.30万元。2018年报披露前五大客户销售金额合计为12713.97万元，占年度销售金额比为38.46%，可以计算当期营业收入为33057.64万元。而招股书披露2017年公司营业收入为36212.22万元，营业收入金额相差3154.58万元。

　　在销售收入不一致的情况之下，公司披露现金流量表中，2018年年报披露2017年、2018年销售商品、提供劳务收到的现金与招股书披露金额一致，公司真实的销售情况让人难以琢磨，无法辨清的真实的销售情况。

　　公司的问题远不止以此，招股书披露公司深加工及外售型材产量逐年上升，而对能源天然气采购却逐年下滑。报告期内，天然气采购数量自2016年以来一直下滑，采购数量分别为457372立方米、444838立方米、335000立方米，并不符合公司实际生产情况，而在用电采购却是逐年上升，符合公司生产的实际情况。

　　为降低用工成本，增加盈利能力。报告期内公司采用大量劳务派遣人员已实现降低人工成本，招股书披露2015年、2016年公司使用劳务派遣用工人数分别为255人、85人，而当期员工人数为422人、420人，劳务派遣用工人数占比为60.43%、20.23%，远超《劳务派遣暂行规定》用工单位使用的被派遣劳动者数量不得超过其用工总量的10%规定，存在违法用行为，存在被处罚的可能。

　　另外，公司主要设备数量不同而账面余额却一致。

　　两份招股书中披露主要机器设备情况存在一定的问题，2018年招股书披露公司运输设备为49台，账面余额为1071.52万元，而2019年披露运输设备为62台，账面余额披露纹丝不动。

　　生产辅助设备，2019年招股书披露数量为168，账面余额为718.13万元，而2018年招股书披露数量为100，账面余额为706.37万元，相当于数量增加68，金额仅增加11.79万元，不符合常理。热处理设备数量在没有变化的情况之下，账面余额2019年招股书比2018年招股书披露账面余额上升了0.13万元。切削、五金加工设备2019年招股书较2018年招股书披露数量减少2台，账面余额却上升了919.28万元。挤压设备新招股书披露比2018年招股书披露数据减少15台，账面余额反而上升了84.92万元。焊接设备2019年招股书较2018年招股书披露数量增加2台，账面余额仅增加1.73万元。